La moitié du chocolatier Marcolini est à vendre

Alors que ses boutiques sont remplies à l’approche des fêtes de Noël, le groupe Pierre Marcolini est à la veille d’un changement majeur concernant son actionnariat. Selon les informations obtenues par WanSquare, l’actionnaire de référence du chocolatier, le fonds britannique Neo Capital, s’apprêterait à vendre sa participation. La banque Rothschild, via sa succursale de Londres, a contacté à la fois le fonds et le chocolatier pour leur annoncer qu’elle avait été mandatée par un acheteur pour acquérir la participation du fonds sur la base d’un prix très attrayant.

Neo capital, qui avait investi 15 millions d’euros en 2013 en échange de 47% du capital de Marcolini, pourrait répondre favorablement à l’offre et sortir du capital du chocolatier. Cette information est confirmée par Pierre Marcolini, lui-même. Le fonds Neo Capital était entré dans l’actionnariat de Marcolini pour pousser le développement des activités à l’international. Auparavant, le fonds britannique avait pris des participations entre autres dans la marque de vêtements de Victoria Beckham, dans le fabricant de lunettes français Alain Mikli, dans la chaîne de boulangeries Paul et dans les macarons Ladurée. C’est d’ailleurs ce partenariat entre Neo et Ladurée qui avait convaincu Pierre Marcolini d’accepter la main tendue par Neo capital.

Prendre aujourd’hui sa plus-value en sortant du capital serait pour le moins logique pour le fonds britannique. Celui-ci était entré dans le capital de Marcolini pour une durée de cinq à sept ans. Reste à voir aujourd’hui comment l’opération du changement d’actionnaire de référence se traduira pour Pierre Marcolini et les autres actionnaires. Il semble que cette fois, les offres faites à la banque Rothschild soient plus alléchantes que jamais. Et si le deal à proprement parler n’est pas encore fait, rien n’indique qu’il devrait capoter.

Pierre Marcolini a reconnu que les différentes parties étaient en train d’étudier les offres reçues par la banque Rothschild. Reste à voir si le futur acquéreur des parts de Neo Capital sera un nouveau fonds ou un acteur industriel. En tout état de cause, il ne devrait pas s’opposer à l’internationalisation du chocolatier qui, aujourd’hui, est présent à Paris, Londres, Dubaï, Shangai et Tokyo. Selon les derniers chiffres, Pierre Marcolini réalise un chiffre d’affaires de 25 millions d’euros en Europe.