ICG signe la plus grosse levée de direct lending en Europe / Closing final à 15,2 milliards d’euros

C’est un record en Europe. Le gestionnaire d’actifs alternatifs britannique a levé 17 milliards d’euros (soit environ 15,2 milliards d'euros) pour la cinquième édition de sa stratégie phare de prêt direct, Senior Debt Partners (SDP).

Avec un montant collecté de près du double de celui du millésime précédent, qui avait signé un closing à 8,1 milliards d’euros fin 2021, le fonds Senior Debt Partners 5 (et les véhicules affiliés) s’avère être le plus gros jamais levé dans la région sur ce type de stratégie, dépassant largement l’objectif initial de 11 à 12 milliards de dollars qu’il s’était fixé.

Le thématique a le vent en poupe, l’activité de direct lending est devenue une source essentielle de capital pour les prêts à effet de levier, de nombreuses banques s’étant retirées du marché en raison d’un renforcement de la réglementation et d’exigences plus strictes en matière de coût du capital. Goldman Sachs a ainsi clôturé en mai le cinquième d'une série de fonds de prêt direct senior, levant plus de 20 milliards de dollars de capital au total, alors qu’Ares a de son côté bouclé en juillet son dernier fonds de prêt direct à 34 milliards de dollars.

En Europe, Arcmont était parvenu à lever 10 milliards d’euros en début d’année, tandis qu’Ares vise au moins 15 milliards d’euros avec son sixième fonds européen (Ares Capital Europe VI).

"Cette levée de fonds souligne la position de leader d'ICG sur le segment du prêt direct en Europe. Nous sommes fiers de faire partie des bénéficiaires d'un environnement de marché dans lequel les clients cherchent de plus en plus à s'associer à un nombre réduit de gestionnaires", a souligné le français Benoît Durteste, le directeur général d’ICG.

"Le marché du prêt direct en Europe reste attractif du point de vue de l'investissement tout au long des cycles économiques, et nous disposons d'un important réservoir d'opportunités", ont commenté de leur côté Peter Lockhead et Mathieu Vigier, co-directeurs de la stratégie SDP d'ICG.

Lancé en 2011, la stratégie de direct lending d’ICG investit majoritairement sur des dettes d’entreprises européennes midmarket. Le fonds Senior Debt Partners 5 et ses véhicules affiliés ont déjà déployé environ 45% du capital levé.